Quyết định số 172/1999/QĐ-TTg do Thủ tướng Chính phủ ban hành quy định về việc các tổ chức tín dụng thành lập Công ty chứng khoán và tham gia niêm yết chứng khoán. Đây là văn bản pháp lý quan trọng nhằm thúc đẩy sự phát triển của thị trường tài chính, tạo điều kiện cho các định chế tài chính lớn tham gia sâu rộng vào thị trường chứng khoán sơ khai tại Việt Nam.

Đối tượng áp dụng của Quyết định bao gồm các tổ chức tín dụng, các ngân hàng thương mại cổ phần, các Tổng công ty nhà nước, cùng các cơ quan quản lý nhà nước có liên quan trực tiếp như Bộ Tài chính, Ngân hàng Nhà nước Việt Nam và Ủy ban Chứng khoán Nhà nước.

Quy định về việc thành lập Công ty chứng khoán trực thuộc tổ chức tín dụng

• Cho phép các tổ chức tín dụng tiến hành thành lập các Công ty chứng khoán trực thuộc. Các công ty chứng khoán này phải có tư cách pháp nhân đầy đủ và hoạt động theo hình thức hạch toán độc lập.
• Về thẩm quyền quyết định: Chủ tịch Hội đồng Quản trị của tổ chức tín dụng là người ra quyết định thành lập Công ty chứng khoán trực thuộc, tuy nhiên quyết định này chỉ được ban hành sau khi đã có sự chấp thuận chính thức từ Ngân hàng Nhà nước Việt Nam.

Thúc đẩy ngân hàng thương mại cổ phần tham gia niêm yết cổ phiếu

• Giao Ngân hàng Nhà nước Việt Nam chịu trách nhiệm ban hành các quy định cụ thể về việc chuyển nhượng cổ phần của các ngân hàng thương mại cổ phần.
• Yêu cầu Ngân hàng Nhà nước hoàn thiện các quy chế liên quan nhằm tạo điều kiện thuận lợi, hỗ trợ các ngân hàng thương mại cổ phần có đủ tiêu chuẩn và điều kiện được tham gia niêm yết cổ phiếu tại Trung tâm giao dịch chứng khoán.

Cơ chế tài chính và hỗ trợ cho các Công ty chứng khoán mới thành lập

• Giao Bộ Tài chính chủ trì nghiên cứu và ban hành hướng dẫn chi tiết về cơ chế tài chính áp dụng cho các Công ty chứng khoán thuộc tổ chức tín dụng và các Công ty chứng khoán thuộc các Tổng công ty.
• Xây dựng và triển khai các biện pháp hỗ trợ tài chính cụ thể cho các công ty chứng khoán này trong thời gian 3 năm đầu hoạt động nhằm giúp các doanh nghiệp ổn định bộ máy và vượt qua khó khăn trong giai đoạn đầu vận hành.

Hiệu lực thi hành và trách nhiệm tổ chức thực hiện

• Quyết định này chính thức có hiệu lực thi hành kể từ ngày ký.
• Các cơ quan, tổ chức và cá nhân có trách nhiệm thi hành Quyết định bao gồm: Bộ trưởng Bộ Tài chính, Thống đốc Ngân hàng Nhà nước, Chủ tịch Ủy ban Chứng khoán Nhà nước, Chủ tịch Hội đồng quản trị các tổ chức tín dụng và Chủ tịch Hội đồng quản trị các Tổng công ty có liên quan.